DeFi, финансовая технология, направленная на устранение посредников в финансовых операциях, открыла перед инвесторами множество возможностей для получения пассивного дохода. Одной из них является доходное фермерство. Эта новая концепция децентрализованных финансов позволяет максимизировать доходность капитала с помощью различных протоколов DeFi. Как же заработать на доходном фермерстве? Каковы его преимущества и недостатки? Давайте проверим!

Что такое доходное фермерство?

Фермерство доходности, также известное как фермерство токенов или майнинг ликвидности (LM), - это стратегия инвестирования в децентрализованные финансы DeFi. Она предполагает заимствование или ставку на криптовалютные токены для получения заранее оговоренного вознаграждения - так называемой "стабилизационной платы", в зависимости от того, в каком контракте и на какую сумму мы замораживаем свои средства. Пользователи могут зарабатывать фиксированный или переменный процент, инвестируя в криптовалюты на рынках DeFi. Их роль заключается в обеспечении ликвидности, необходимой для облегчения транзакций конкретной пары токенов на платформе.

В случае многих проектов DeFi, помимо прибыли, получаемой от самих криптовалютных вкладов, клиенты могут рассчитывать на дополнительный заработок в виде токенов определенного протокола. Решение, которое представляет собой доходность, напоминает банковский депозит - в случае с которым, положив деньги в банк и "заморозив" капитал на определенный срок, мы позволяем банку пустить в оборот наши деньги. Вознаграждением за это являются выплачиваемые нам проценты. В настоящее время доходное фермерство является наиболее важным двигателем роста сектора децентрализованных финансов.

Как работает доходное фермерство?

Пользователи, предоставляющие свои криптовалюты платформам DeFi, являются поставщиками ликвидности (LPs). Они гарантируют монеты или токены, которые поступают в пул ликвидности - инновационное децентрализованное приложение на базе dApp, объединяющее все средства. Функции пула доходности основаны на модели Automated Market Maker (AMM). В результате блокировки указанных монет и токенов инвесторам выплачивается комиссия или процент. Весь процесс кредитования осуществляется через смарт-контракты без каких-либо посредников. Большая часть фермерства осуществляется на платформе Ethereum. Выплачиваемое вознаграждение представляет собой разновидность токенов ERC-20. Кредиторы зарабатывают на колебаниях цены этих токенов.

Фермерство доходности в сравнении со ставками - заработок на криптовалютах

Существует несколько популярных способов получения значительного пассивного дохода на криптовалютном рынке. Yield farming - это интересная альтернатива стакингу. Он определяется как заработок на блокировке криптовалюты в определенной сети для обеспечения безопасности и функционирования сети блокчейн. Хотя оба метода могут принести инвестору прибыль, фермерство доходности считается более рискованным, чем стейкинг, но в то же время более прибыльным.

Популярные протоколы доходного фермерства

Фермеры-доходники могут максимизировать прибыль на вложенные средства, используя различные платформы DeFi. Они предлагают множество вариантов стимулирующего кредитования и заимствования из пула ликвидности. Наиболее популярным протоколом доходного фермерства является Compound, используемый для кредитования и заимствования активов. Инвесторы зарабатывают на нем, получая проценты за средства, которые они одалживают. MakerDAO также является известным протоколом. Он позволяет пользователям заблокировать криптовалюты в качестве залоговых активов, чтобы взять в долг DAI - стабильный токен, расплачивающийся в долларах США. К другим заслуживающим внимания протоколам доходного фермерства относятся:

  • Synthetix,
  • Curve,
  • Aave,
  • Balancer,
  • SushiSwap.

Различные протоколы предлагают разные уровни риска и вознаграждения. Опытные пользователи рынка DeFi могут использовать другие платформы для получения максимальной прибыли. Получая пассивный доход, они могут в дальнейшем реинвестировать прибыль, получая все больше и больше.

Преимущества и недостатки фермерства на DeFi

Фермерство, несомненно, является одной из самых интересных концепций получения пассивного дохода на криптовалютном рынке. Важнейшим преимуществом фермерства является возможность привлекательного заработка. Размер получаемой прибыли в первую очередь зависит от типа токенов, которым мы решили предоставить ликвидность. Если вы хотите приумножить свои средства таким образом, стоит выбирать популярные токены, которые позволят вам зарабатывать комиссионные, связанные с торговлей. Средняя прибыль от фермерства может составлять от нескольких до десятка процентов - это гораздо выше, чем традиционные банковские вклады. В то же время инвесторы поддерживают весь сектор криптовалют и DeFi, поскольку многие субъекты получают выгодные торговые условия благодаря предоставляемой ликвидности.

Несмотря на свои преимущества - в основном заманчивую прибыль, - фермерство не лишено недостатков. Напоминая банковские вклады, DeFi фермерство является более нестабильным и сложным по сравнению с ними. Оно также сопряжено с риском потерь, которые могут возникнуть в результате изменения соотношения токенов в данном пуле по отношению друг к другу. Ликвидация залога также является значительным риском, который может произойти, если актив потеряет в цене. При заимствовании средств мы должны быть в состоянии покрыть такое обеспечение. В противном случае залог может быть ликвидирован, и вы потеряете деньги. По этим причинам доходное земледелие не рекомендуется новичкам, так как оно слишком сложное и неинтуитивное.

Introduction